유안타證 IPO 틈새 공략…유망벤처 발굴 수익 짭짤

유안타증권이 올해 2월 인터넷 쇼핑몰 솔루션기업 카페24를 성공적으로 상장시켰다. 카페24 상장이 주목받은 이유는 '테슬라 요건 상장' 1호 사례였기 때문이다. 테슬라 요건 상장은 미국 나스닥에 상장된 전기차 업체 테슬라처럼 지금은 적자 기업이라도 성장성이 충분하다면 코스닥 시장 입성을 허용해 주는 성장성평가 특례상장 제도다.
테슬라 요건 상장은 사실상 주간사의 추천만으로도 상장이 가능하도록 한 제도인 만큼 증권사에 엄격한 책임을 지우고 있다. 상장 후 3개월 내 기업 주가가 떨어질 경우 일반투자자가 원하면 주간사가 공모가의 90% 가격으로 물량을 다시 사주는 '풋백 옵션'이 걸려 있다. 이런 부담 때문에 상장 주간에 나선 증권사가 드물어 2017년 초에 도입된 이 제도는 1년 동안 빛을 보지 못했다.
그러나 유안타증권은 e커머스 시장과 카페24의 성장성을 확신해 베팅을 시도했고 성공적으로 코스닥 시장에 안착한 카페24의 최근 주가는 공모가의 3배 수준으로 올랐다. 유안타증권이 수수료와 신주인수권 매각 이익을 포함해 수익 72억원을 거둔 카페24 상장은 과거 130개가 넘는 기업의 상장을 추진한 경험에서 나왔다.
서명석 유안타증권 사장은 "현재 기업공개(IPO) 시장이 움츠러들었다고는 하나 상장을 고려하고 있는 바이오 업체나 4차 산업혁명 관련 기업은 여전히 많다"며 "성장 기업들이 IPO를 통해 기업 가치를 키우고 시장에서 정당한 평가를 받을 수 있도록 돕겠다"고 말했다. 특히 2016년 말 중국 기업인 골든센추리를 상장시켜 대만계 중화권 증권사로서 범중화권 네트워크를 가진 역량을 입증하기도 했다.
한편 IPO뿐 아니라 유안타증권의 투자은행(IB) 부문은 채권발행시장(DCM), 인수·합병(M&A), 프로젝트파이낸싱(PF) 등 전 분야가 고르게 성장하고 있다. 신명호 IB 대표 합류로 IB 부문이 더욱 강화돼 PF와 인수금융 분야에선 큐캐피탈의 블루버드CC 인수금융, 양평TPC 프리패키지 부동산담보금융을 주선하기도 했다. 올해 1분기 유안타증권이 거둔 영업이익 291억원 중 IB 부문에서 58억원이 창출됐다. 올해 2분기까지 합하면 전년 동기 대비 195%가량 증가한 200억원대를 달성할 것으로 전망된다.
[김제림 기자][ⓒ 매일경제 & mk.co.kr, 무단전재 및 재배포 금지]